Bảng lương phi nông nghiệp mạnh thúc đẩy kỳ vọng tăng lãi suất, BTC rơi xuống dưới 80.000 USD, CPI là tâm điểm tuần này

Vào ngày 7 tháng 9, thị trường tìm kiếm định hướng trong bối cảnh “bảng lương phi nông nghiệp mạnh, giá dầu cao và việc định giá lại lạm phát”. Bảng lương phi nông nghiệp tháng 8 của Mỹ cao hơn nhiều so với kỳ vọng, củng cố kỳ vọng tăng lãi suất vào tháng 9. Chứng khoán Mỹ chịu áp lực vào thứ Sáu tuần trước, trong khi vàng giao ngay giảm xuống dưới 4.400 USD. Ngược lại, thị trường tiền điện tử vẫn tương đối vững vàng, với BTC tiếp tục dao động quanh mức 80.000 USD.

Bảng lương phi nông nghiệp mạnh thúc đẩy kỳ vọng tăng lãi suất khi giá dầu tiếp tục tăng

Bảng lương phi nông nghiệp tháng 8 của Mỹ mạnh hơn đáng kể so với dự kiến, củng cố kỳ vọng của thị trường về việc Cục Dự trữ Liên bang tăng lãi suất vào tháng 9. Xác suất tăng lãi suất vào tháng 9 tăng nhẹ lên khoảng 58%. Trong khi đó, xung đột Mỹ-Iran tái diễn vào cuối tuần, đẩy giá dầu lên cao. Dầu thô WTI tăng lên khoảng 92 USD trong phiên giao dịch thứ Hai, trong khi dầu Brent tiến gần 97 USD. Lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ và đồng đô la tăng theo.

Cả ba chỉ số chứng khoán chính của Mỹ đều đóng cửa giảm vào thứ Sáu tuần trước, với Dow Jones giảm 0,79%, Nasdaq giảm 1,03% và S&P 500 mất 0,71%. Cổ phiếu công nghệ nhìn chung chịu áp lực, nhưng cổ phiếu chip nhớ đi ngược xu hướng. SanDisk tăng 11,90%, trong khi Micron, Western Digital và Seagate Technology mỗi mã tăng khoảng 6%, cho thấy dòng vốn tiếp tục phân bổ có chọn lọc xung quanh nhu cầu bộ nhớ do AI thúc đẩy.

Thị trường Mỹ đóng cửa vào thứ Hai để nghỉ Lễ Lao động. Trong phiên giao dịch châu Á thứ Hai, cổ phiếu Hàn Quốc tăng mạnh. KOSPI đóng cửa tăng 4,61%, SK Hynix tăng 8,26% và Samsung Electronics tăng 5,68%.

Sự chú ý hiện chuyển sang dữ liệu lạm phát PPI và CPI của Mỹ dự kiến công bố trong tuần này. Giá năng lượng tăng đang làm gia tăng bất ổn lạm phát và càng làm tăng tầm quan trọng của các chỉ số lạm phát tuần này.

BTC rơi xuống dưới 80.000 USD, dòng tiền vào ETF vẫn là hỗ trợ chính

BTC đã có lúc chạm 82.200 USD vào tuần trước, mức cao nhất trong hơn ba tháng, trước khi thoái lui trong bối cảnh dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp mạnh, giá dầu tăng và kỳ vọng tăng lãi suất mạnh hơn. Theo dữ liệu thị trường BTCC, BTC hiện giao dịch quanh mức 79.266 USD, giảm 0,73% trong 24 giờ qua. Giá đã trượt xuống dưới 80.000 USD, với sự tích lũy ở mức cao ngày càng rõ rệt.

Về mặt kỹ thuật, 79.000-79.400 USD là vùng hỗ trợ ngắn hạn đầu tiên. Nếu phá vỡ, giá có thể tiếp tục kiểm tra mức 78.000 USD, trong khi hỗ trợ mạnh hơn vẫn ở mức 76.000-76.500 USD. Ở chiều tăng, BTC cần lấy lại và giữ vững mức 80.000-80.500 USD trước khi có thể kiểm tra lại vùng kháng cự 81.000-82.200 USD.

Dòng tiền vẫn mang tính hỗ trợ. Các quỹ ETF Bitcoin giao ngay của Mỹ ghi nhận dòng tiền vào ròng khoảng 987 triệu USD vào tuần trước, đánh dấu tuần thứ ba liên tiếp có dòng tiền vào ròng. Đây là lý do quan trọng khiến BTC duy trì gần mức cao gần đây bất chấp áp lực vĩ mô gia tăng. Tuy nhiên, nếu BTC tiếp tục gặp khó khăn trong việc vượt qua 82.200 USD với khối lượng lớn hơn, hoạt động chốt lời và các vị thế đòn bẩy có thể tiếp tục hạn chế đà phục hồi.

ETH giảm xuống dưới 2.500 USD khi đòn bẩy altcoin gia tăng

ETH đã trượt xuống dưới 2.500 USD trong ngắn hạn. Theo dữ liệu thị trường BTCC, ETH hiện giao dịch quanh mức 2.485 USD, giảm 0,45% trong 24 giờ qua, với động lực yếu hơn so với các đợt phục hồi trong những ngày gần đây.

Về mặt kỹ thuật, 2.470-2.480 USD là vùng hỗ trợ gần nhất. Nếu phá vỡ, giá có thể kiểm tra lại phạm vi 2.400-2.450 USD. Ở chiều tăng, ETH cần lấy lại và giữ vững mức 2.500-2.523 USD trước khi có thể tiếp tục kiểm tra 2.550-2.600 USD.

Từ góc độ cấu trúc thị trường, BTC vẫn là tài sản cốt lõi, trong khi một số altcoin lớn tiếp tục cho thấy sự sôi động. Các nhà phân tích lưu ý rằng hợp đồng mở của altcoin hiện đã vượt qua hợp đồng mở của BTC lần đầu tiên kể từ tháng 12 năm 2024. Điều này cho thấy khẩu vị rủi ro đang lan sang các tài sản có hệ số beta cao, nhưng đồng nghĩa với rủi ro đòn bẩy cũng đang gia tăng.

HYPE thoái lui về khoảng 86 USD sau khi tiến gần 90 USD, trong khi ZEC trước đó đã tăng vọt lên trên 1.200 USD. Nhìn chung, thị trường altcoin vẫn mang đặc điểm luân chuyển có chọn lọc thay vì một đợt tăng giá trên diện rộng. Chỉ khi BTC lấy lại mức 80.000 USD và duy trì ổn định ở mức cao, sự luân chuyển vốn mới có khả năng trở nên bền vững hơn.

Những điều cần theo dõi trong tuần này

Trọng tâm chính của tuần này là dữ liệu lạm phát của Mỹ. PPI tháng 8 sẽ được công bố vào ngày 10 tháng 9, tiếp theo là CPI vào ngày 11 tháng 9. Nếu lạm phát vẫn nóng, kỳ vọng tăng lãi suất vào tháng 9 có thể tăng thêm. Nếu lạm phát hạ nhiệt, áp lực từ đồng đô la Mỹ và lợi suất trái phiếu kho bạc lên tài sản rủi ro có thể giảm bớt.

Apple cũng sẽ tổ chức sự kiện ra mắt sản phẩm vào ngày 9 tháng 9, trong khi Oracle, Adobe và các công ty khác dự kiến công bố báo cáo thu nhập. Hiệu suất của cổ phiếu công nghệ sẽ tiếp tục ảnh hưởng đến khẩu vị rủi ro nói chung.

Nhìn chung, BTC đã bước vào giai đoạn tích lũy ở mức cao sau khi chạm 82.000 USD. Mức 80.000 USD đã chuyển từ điểm bứt phá thành chiến trường ngắn hạn. Trước khi CPI được công bố, thị trường có nhiều khả năng duy trì trong biên độ.

Cảnh báo rủi ro: Một số quan điểm trong bài viết này được trích từ các nguồn truyền thông công khai và chỉ mang tính tham khảo. Chúng không cấu thành bất kỳ lời khuyên đầu tư hay khuyến nghị giao dịch nào. Thị trường luôn có rủi ro và giao dịch cần được tiếp cận một cách thận trọng. Vui lòng đảm bảo bạn có các biện pháp kiểm soát rủi ro phù hợp.