BTCC 朝のニュースセレクション（8月5日）

1、ダウとS&P500が再び過去最高の終値を更新

火曜日の米株市場は全面高となった。ダウ平均は907.47ポイント高の54,085.88ポイント、S&P500種指数は136.02ポイント高の7,736.52ポイント、ナスダック総合指数は671.10ポイント高の26,584.99ポイントで取引を終えた。フィラデルフィア半導体指数は1日で約6.6%上昇し、再び米株市場を主導した。Microsoft、Amazon、Palantir、Caterpillarの最近の決算は、AI設備投資がクラウド収入、ソフトウェア受注、データセンター建設、電力設備需要へ広がっていることを示し、AI投資の回収に時間がかかり過ぎるとの懸念を一時的に和らげた。

2、原油価格が1日で約5%下落、ブレント原油は80ドル割れ

ベッセント米財務長官は火曜日、米国とイランが早ければ1～2日以内にホルムズ海峡の通航再開で合意する可能性があると述べた。この発言を受け、世界の資産価格は急速に見直された。ブレント原油は5.3%安の1バレル79.36ドル、WTI原油は5.7%安の75.77ドルとなった。原油安はエネルギーインフレと中央銀行の利上げ圧力を和らげる可能性がある。

3、Palantirが29.5%急騰、2年超ぶりの大幅高

Palantir株は29.5%上昇し、2024年2月以来最大の1日上昇率を記録した。同社は通期売上高見通しを上方修正しており、米政府機関と民間企業によるAIデータ分析ソフトウェアへの需要が引き続き増加している。市場は今回の業績を、AIのアプリケーション層が実際の収入を生み始めた重要な兆候と捉え、資金はハードウェアからソフトウェアサービスへさらに広がった。

4、韓国、単一銘柄レバレッジETFへの制限を継続

韓国政府は、単一銘柄レバレッジETFを個人投資家のポートフォリオの20%以内に制限するなど、株式市場の投機的な変動をさらに抑制すると表明した。関連商品の取引額はすでに大幅に減少しており、KOSPI市場の売買代金に占める比率は7月30日の33.4%から8月1日には5.4%へ低下した。SK HynixのレバレッジETFの1日当たり売買代金も、先週金曜日の1.3兆ウォンから今週月曜日には5,600億ウォンへ減少した。

5、SK Hynixの米国預託証券に複数の機関が強気判断

SK Hynixの米国預託証券は火曜日、一時150.08ドルまで上昇した。複数の証券会社が同社の米国上場後に調査対象として取り上げ、強気の評価を付けた。AIサーバー向けHBMと高性能メモリーチップの需要は引き続き強いとみている。韓国株式市場では激しいレバレッジ解消が起きたものの、メモリー業界の収益サイクルに対する機関投資家の見方は明確には悪化していない。

6、SpaceX、上場後初の決算で売上高92%増

SpaceXの第2四半期売上高は前年同期の41億ドルから78億ドルへ増加し、伸び率は約92%と市場予想を上回った。Starlinkの契約者数は1,200万人へ増え、衛星インターネット事業が売上高の半分超を占めた。AI関連事業の収入も急速に増加したが、第2四半期の設備投資は約180億ドルに達し、巨額の投資負担を受けて株価は時間外取引で約7.5%下落した。

7、AMDの売上高が50%増加も、時間外で株価は約9%下落

AMDの第2四半期売上高は前年同期比50%増の115.4億ドルとなり、データセンター事業の売上高は2倍超の67.2億ドルへ増加した。同社は第3四半期売上高を約130億ドルと予想し、市場予想の125.2億ドルを上回ったが、株価は時間外取引で約9%下落した。

8、米国、中国製データセンター設備の輸入制限を検討

Trump政権は、中国で製造された一部の次世代データセンター部品の輸入を禁止する可能性がある新規則を策定している。政策はAIインフラの安全保障強化を目的とし、サーバー、電力設備、通信機器などが対象となる可能性がある。正式に導入されれば、世界のデータセンター供給網が再編され、米企業の建設コストが増加する可能性がある。

9、SharpLinkが18,680 ETHを追加購入、保有量は50万ETHに接近

SharpLink Gamingは新たに18,680 ETHを追加し、Ethereum準備金は50万ETHに近づいた。上場企業によるETH財務戦略の拡大は、市場に新たな機関投資家需要をもたらしている。一方、関連企業の株価と純資産価値はETH価格に大きく依存しており、資金調達コストや保有資産のディスカウントリスクも同時に高まっている。

10、BitMineが83.3万ETH超を保有

BitMineは83.3万ETHを超える保有量を開示した。当時の価格で約30億ドルに相当し、上場企業によるEthereum準備金として最大級の規模となる。企業によるETH財務モデルは急速に拡大しているが、大口保有の集中は、資金調達環境が悪化した場合や株価が純資産価値を下回った場合に、潜在的なレバレッジ解消圧力を生む可能性がある。

11、Solanaの第2世代暗号資産スマートフォンSeekerが発売

Solana Mobileの第2世代暗号資産スマートフォンSeekerが正式に発売され、予約台数は15万台を超えた。端末は引き続き内蔵ウォレット、オンチェーンID、分散型アプリストアを採用し、一般利用者がWeb3アプリへ参入する際の障壁を下げることを目指す。実際の利用率と開発者エコシステムが、ハードウェア販売をオンチェーン活動へ転換できるかを左右する。

12、ホワイトハウス、銀行による暗号資産企業への差別を制限する方針

ホワイトハウスは、顧客が暗号資産事業を行っていることを理由に銀行が口座開設を拒否したり、サービスを終了したりしていないか、規制当局に調査を求める大統領令を準備していると報じられた。政策が実施されれば、暗号資産企業による銀行口座、決済、融資サービスへのアクセスが改善する可能性がある。一方、銀行は引き続きマネーロンダリング対策、制裁審査、リスク管理要件を順守する必要がある。

13、スイスのAMINA銀行がSUI取引・カストディサービスを開始

スイスの規制下にある暗号資産銀行AMINAは、顧客向けにSUIの取引・カストディサービスを開始し、今後ステーキングサービスも追加する計画だ。伝統的な銀行がパブリックブロックチェーンのネイティブトークンを直接取り扱うことで、機関投資家の参入経路が改善する可能性がある。ただし、SUIの需要は単純なカストディサービスではなく、オンチェーンアプリ、ステーブルコインの規模、実際の取引活動に左右される。

14、Arthur Hayes氏、AIバブル崩壊がBTCを再び押し上げる可能性

Arthur Hayes氏は、現在のAI投資は企業利益だけに支えられたものではなく、信用供給によって進むデータセンターとインフラの拡張に近いと指摘した。過剰建設によって最終的に信用バブルが崩壊した場合、各国中央銀行は再び流動性を拡大する可能性があり、ビットコインやその他の希少資産に新たな資金主導の上昇相場をもたらす可能性がある。