El optimismo en torno a las negociaciones entre Estados Unidos e Irán impulsa la caída del precio del petróleo, el alza de los futuros de las acciones estadounidenses y un comportamiento dispar de las acciones surcoreanas.

Trump anunció que Estados Unidos e Irán reanudarían las negociaciones el lunes, alegando que ya existía un acuerdo sobre el estrecho de Ormuz, lo que provocó una fuerte reacción en los mercados globales: el crudo Brent se desplomó más del 7% en un solo día, alcanzando los 81,55 dólares por barril; los futuros de las acciones estadounidenses también se fortalecieron, con los futuros del Nasdaq subiendo un 0,76%. Mientras tanto, la presión de la OPEP+ para aumentar la producción continuó creciendo, y la tendencia bajista en los precios del petróleo siguió acumulándose. El desempeño del yen también afectó el sentimiento del mercado, ya que la amenaza de una intervención conjunta de Estados Unidos y Japón seguía sin resolverse, lo que mantuvo al mercado en vilo.

Los precios internacionales del petróleo cayeron bruscamente en las primeras horas de la sesión asiática del lunes, mientras que los futuros de los índices bursátiles estadounidenses subieron al unísono, después de que Trump anunciara que Estados Unidos e Irán reanudarían las negociaciones ese mismo día, lo que aumentó significativamente las expectativas del mercado sobre la reapertura del estrecho de Ormuz.

El 2 de agosto, hora local, el presidente estadounidense Trump, al hablar de Irán, afirmó que ya existe un acuerdo sobre el estrecho de Ormuz y que también se espera un acuerdo sobre la desnuclearización. Trump indicó que Estados Unidos celebrará negociaciones con Irán el 3 de agosto. Anteriormente, Trump había declarado que, persuadido por aliados de Oriente Medio como Arabia Saudita, había decidido renunciar a un ataque militar a gran escala contra Irán y, en su lugar, buscar una solución negociada.

Los futuros del crudo Brent para entrega en octubre cayeron hasta un 7,3%, situándose en 81,55 dólares el barril, una de las mayores caídas diarias de los últimos tiempos. Mientras tanto, los futuros del S&P 500 subieron un 0,4% y los del Nasdaq 100 un 0,76%.

Las bolsas japonesa y surcoreana abrieron a la baja: el índice Nikkei 225 cayó un 1% y el índice compuesto de Seúl un 3,6%. Hasta el momento, el índice compuesto de Seúl ha caído más del 4%, mientras que el Kosdaq ha activado el mecanismo de suspensión de operaciones. La Bolsa de Corea ha activado el mecanismo Sidecar para suspender las compras programáticas en el mercado KOSDAQ.

Esta distensión ofrece un respiro a los mercados globales, que recientemente han experimentado una gran volatilidad. Durante la última semana, los mercados se han visto afectados por una doble problemática: la preocupación por las perspectivas del comercio mediante inteligencia artificial y el resurgimiento del temor a la inflación, lo que ha ejercido una presión significativa tanto sobre el mercado de acciones como sobre el de bonos. Kyle Rodda, analista sénior de Capital.com, escribió en un informe para clientes: «El único factor que lastró al mercado la semana pasada fueron los crecientes riesgos geopolíticos».

Los precios del petróleo están bajo presión debido a las expectativas de negociación, sumadas al aumento de la producción de la OPEP+.

La caída de los precios del petróleo se debió principalmente a dos factores. En primer lugar, la noticia de la reanudación de las negociaciones entre Estados Unidos e Irán impulsó directamente las expectativas de reapertura del estrecho de Ormuz. En segundo lugar, los principales miembros de la OPEP+ aumentaron ligeramente sus cuotas de producción, lo que exacerbó aún más las presiones sobre la oferta.

Los futuros del petróleo crudo WTI cayeron un 4,5%, hasta los 80,78 dólares por barril. El ministro de Asuntos Exteriores iraní, Abbas Araghchi, declaró el domingo en Telegram que las negociaciones entre Irán y Omán han entrado en su fase final, con conversaciones en curso sobre una nueva ruta a través del estrecho de Ormuz. Sin embargo, el portavoz del Ministerio de Asuntos Exteriores iraní, Esmail Baghaei, añadió en una entrevista con la televisión estatal iraní que las negociaciones no contemplan la apertura ni el cierre del estrecho.

«Ese sería el mayor ataque desde la Segunda Guerra Mundial», declaró Trump a los periodistas a bordo del Air Force One el domingo. «Estamos viendo si podemos llegar a un acuerdo ahora». También afirmó que seguiría presionando para que Irán pusiera fin a su programa nuclear.

Anteriormente, el conflicto de casi seis meses entre Estados Unidos e Irán provocó escasez de suministros, elevó los precios mundiales del combustible, exacerbó la preocupación por la inflación y tuvo un amplio impacto en los mercados de acciones, bonos y divisas.

Los futuros de las acciones estadounidenses subieron al recuperarse el apetito por el riesgo.

La disminución temporal de los riesgos geopolíticos ha propiciado una mejora significativa en el apetito por el riesgo del mercado. Los futuros del S&P 500 subieron un 0,4%, los del Nasdaq 100 un 0,76%, y el dólar australiano, más sensible al sentimiento de riesgo, se apreció un 0,3% hasta los 0,7043 frente al dólar estadounidense, liderando las ganancias entre las principales divisas.

El índice Bloomberg Dollar Spot cayó un 0,2%, mientras que el euro subió un 0,1% hasta los 1,1544 dólares. El oro al contado aumentó un 0,6% hasta los 4071,38 dólares por onza. El mercado de criptomonedas se mantuvo generalmente estable, con Bitcoin en 63416,77 dólares y Ethereum en 1880,23 dólares, ambos con ganancias o pérdidas limitadas. Los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense cayeron en general ante la expectativa de que Estados Unidos e Irán reanudaran las negociaciones.

Tipo de cambio del yen: Los mercados desconfían mucho de una intervención coordinada.

Otro punto de atención en los mercados asiáticos es el yen japonés. El lunes, el yen se debilitó ligeramente hasta los 157,66 frente al dólar, pero el mercado sigue muy receloso ante una posible intervención coordinada de Estados Unidos y Japón. El yen experimentó un repunte a corto plazo frente al dólar, llegando a subir más de 200 puntos hasta los 155,30 en un momento dado del día, y actualmente cotiza a 156,36.

La semana pasada, Estados Unidos y Japón coordinaron intervenciones en los mercados de Tokio y Nueva York, provocando una fuerte recuperación del yen. El Ministerio de Finanzas de Japón declaró que coordinó la intervención con el Departamento del Tesoro de Estados Unidos el 31 de julio (hora de EE. UU.) e indicó que no dudaría en tomar nuevas medidas conjuntas. Trump declaró a la prensa el domingo que la intervención era una "muestra de amistad".

El secretario del Tesoro estadounidense, Bessenter, declaró que la intervención de Estados Unidos tenía como objetivo abordar las fluctuaciones "desordenadas" del yen y que Estados Unidos está dispuesto a seguir ayudando a Japón.

Elias Haddad, director global de estrategia de mercado de Brown Brothers Harriman, escribió en un informe para clientes: «La historia demuestra que las intervenciones coordinadas en el mercado de divisas son muy efectivas, y los inversores deberían seguir las directrices de las operaciones oficiales en lugar de oponerse a ellas. Desde 1998, Estados Unidos ha coordinado con éxito intervenciones en el mercado de divisas en tres ocasiones».